Wealthfront：百億美元的機器人理財公司
Wealthfront 是一家美國的自動化投資服務公司，由Andy Rachleff和Dan Carroll在2008年成立，目前管理資產超過250億美元。為何這間機器人理財公司能吸引民眾託付百億美元的資產呢？讓馬克帶你一探究竟。
機器人理財的崛起
從全球機器人理財發展來看，以美國自2008年開始最早，金融海嘯投資人對銀行失去信任的背景下發展，截至目前美國的機器人理財發展規模最具代表性。除了美國，機器人理財這幾年也快速發展，受民眾青睞的特色包含以下五點：
成本低，充分發揮網際網路技術的作用，大大降低投資理財的服務費用。
容易操作，提高投資顧問服務的效率。
避免投資人情緒化的影響，機器人嚴格執行事先設定好的策略。
分散投資風險更為方便。
資訊相對透明，平台揭露了大量相關消息。
服務介紹
Wealthfront 全年無休地提供資產管理服務，透過分析用戶的生活狀態及理財目標，再由軟體與大數據整合制定多樣化的投資組合；也提供各種財務計畫，像是：購屋、提早退休、旅遊、大學教育費用等。
除此之外，該公司也推出許多創新的服務：
顧問引擎
透過追蹤大眾消費習慣，再依據客戶偏好的稅、手續費、及常用資金流向，提供投資建議。目前已跟支付機構 Venmo、地產買賣服務 Redfin、及加密貨幣平台 Coinbase 合作。風險承受
提供基於用戶的風險偏好、風險承受能力構建優化投資組合的機器人投顧產品。稅務優化
由於投資指數型基金或ETF 對於美國投資人稅後的投資虧損或收益無法有效的最大化，Wealthfront 會根據不同的資產規模，將部分投資指數型基金或ETF 直接調整成買入相對應的股票組成，讓投資人可以抵稅或退更多稅。股票轉投資其他產品
一般的理財平台只能用現金進行投資，Wealthfront 爲客戶提供了另一種選擇，將單支股票逐步以無佣金、低稅的方式賣出，並分散投資到多種類的ETF 中。
商業模式
Wealthfront 建立了自動化系統平台，帳戶的操作完全由電腦進行。與傳統的金融顧問相比，充分降低了成本。也讓該公司能保持較低的投資門檻及顧問費用。與其他理財公司相比，並沒有100萬美元的最低資金要求，最低起點只需500美元。
一般來說，傳統理財諮詢公司需要收取至少1%的佣金，而在Wealthfront平台，用戶投資額在不超過1萬美元時不收取任何費用，超過這個限額後每年僅收取0.25%的諮詢費，且不收取任何開戶費、帳戶關閉費、交易手續費或轉帳費。
同類型公司比較
針對在美國主要機器人理財公司的簡易比較表格。
被瑞銀收購
2022.02 瑞銀已同意以 14 億美元收購 Wealthfront，Wealthfront 具代表性的自動化財富管理平台，目前為美國超過 47萬名客戶管理 270 億美元，主要迎合千禧一代和 Z 世代投資者。透過此次收購，瑞銀將加速其在美國的增長雄心，擴大公司在投資者中的影響力，並擴大其分銷和能力，而 Wealthfront 的平台將為瑞銀客戶提供新的數位服務。
台灣的機器人理財
台灣機器人理財現況，大致分成三類，第一種：是以基金投資為主的理財服務；第二種：是以專門針對 ETF（指數型證券投資信託基金），推出的投資平台；第三種：是提供銀行理專挑選基金的量化系統。
功能中有關電腦系統執行「再平衡交易」，原本須「逐筆徵詢客戶」，金管會已開放在一定條件下，可由電腦系統自動為客戶執行再平衡交易，但是，在國外已經有全權委託的自動化投資服務，投資人只要設定好投資目標，系統會自動完成資料分析、做決策下單，台灣目前仍處於「半自動化」的顧問服務階段，相較全球自動化投資顧問市場，仍有努力空間。
馬克碎念
機器人理財主要是利用更有效率的方式來替客戶爭取更高的報酬，馬克在使用這類型的服務時，關注的還是長期績效的表現，畢竟機器人不是預言家，而是在客戶可以承受的風險下去做適當的決定。因此理財機器人發展較成熟的地區，用戶除了關注績效之外，其他理財的相關服務更是重要。
譬如說這次介紹Wealthfront 在投資產品多樣性、客製化、稅務與投資方式等等都更近一步優化，協助客戶更全面性的管理資產，雖然少了理專少了一些溫度，但多了這些其他的特色，反而讓機器人理財更具有優勢。